يستعد المستثمرون لترامب 2.0

هذا التقرير مأخوذ من نشرة CNBC Daily Open الصادرة اليوم، وهي النشرة الإخبارية للأسواق الدولية. تعمل قناة CNBC Daily Open على إطلاع المستثمرين على كل ما يحتاجون إلى معرفته، بغض النظر عن مكان وجودهم. مثل ما ترى؟ يمكنك الاشتراك هنا.

استقرار اليوان أولوية بالنسبة لبكين
وتراجع اليوان الصيني في المعاملات الخارجية بأكثر من 3% مقابل الدولار الأمريكي، مما يمثل مصدر إزعاج لبكين، التي تريد تجنب تقلبات العملة حتى مع تعزيز اليوان الأرخص للصادرات. وفي يوم الاثنين، تركت الصين أسعار الفائدة الرئيسية على الإقراض دون تغيير، مما يشير إلى أن الحفاظ على استقرار اليوان له الأسبقية على تعزيز الاقتصاد المحلي.

تباطؤ الاستثمارات الصينية في الولايات المتحدة
تباطأت الاستثمارات الصينية في الولايات المتحدة بشكل كبير في السنوات الأخيرة، وفقا لأحدث بيانات معهد أميركان إنتربرايز. وتدفق 1.66 مليار دولار فقط إلى الولايات المتحدة في عام 2023، بانخفاض حاد من 46.86 مليار دولار في عام 2017. وقال محللون إنه من غير المرجح أن يرتفع هذا التدفق خلال الولاية الثانية للرئيس الأمريكي المنتخب دونالد ترامب بسبب “عدم التطابق الأيديولوجي”.

أول أسبوع ربح للأسهم الأمريكية في عام 2025
ارتفعت الأسواق في الولايات المتحدة يوم الجمعة لتنهي الأسبوع على ارتفاع للمرة الأولى في عام 2025. وارتفعت أسواق آسيا والمحيط الهادئ يوم الاثنين. خلال يوم التداول، هونج كونج مؤشر هانغ سنغ قفز إلى أعلى مستوى له منذ 31 ديسمبر. وأضاف مؤشر CSI 300 في البر الرئيسي للصين حوالي 0.5% حيث أبقت بكين أسعار الفائدة الأساسية على القروض دون تغيير.

تمت إعادة تشغيل الساعة لـ TikTok
قالت TikTok في بيان على X إنها تستعيد الخدمة في الولايات المتحدة بعد أن كتب ترامب على تطبيق التواصل الاجتماعي الخاص به Truth Social أنه “سيصدر أمرًا تنفيذيًا يوم الاثنين” لتأجيل حظر TikTok. علمت CNBC أن شركة Perplexity AI قدمت يوم السبت عرضًا لشركة ByteDance، الشركة الأم لـ TikTok، لإنشاء كيان مدمج جديد يجمع بين Perplexity وTikTok US وشركاء رأس المال الجدد.

مليارديرات في غضون عقد من الزمن، كما تتوقع منظمة أوكسفام
وارتفعت الثروة المجمعة للمليارديرات إلى 15 تريليون دولار من 13 تريليون دولار في عام 2024، وفقا لمنظمة أوكسفام يوم الأحد. إنها ثاني أكبر زيادة سنوية في ثروة المليارديرات منذ بدء تسجيلات منظمة أوكسفام. ومع تسارع معدل تراكم الثروة لدى الأغنياء، تتوقع المنظمة الخيرية أنه سيكون هناك ما لا يقل عن خمسة تريليونيرات في غضون عقد من الزمن.

TSMC واثقة من استمرار التمويل في عهد ترامب
شركة تايوان لتصنيع أشباه الموصلات وقال ويندل هوانغ، المدير المالي لشركة TSMC، لشبكة CNBC في مقابلة حصرية، إن الشركة تتوقع أن تستمر في تلقي مبلغ 6.6 مليار دولار الذي وعدت به بموجب قانون الرقائق والعلوم التابع لإدارة بايدن حتى بعد تولي ترامب منصبه. خلال الحملة الانتخابية، انتقد ترامب قانون الرقائق واتهم تايوان بسرقة أعمال الرقائق من الولايات المتحدة

 [PRO] ترامب لتحديد اتجاه الأسواق
ومن المقرر أن يتم تنصيب ترامب في وقت لاحق من يوم الاثنين. سوف يرغب المستثمرون في مراقبة الأوامر التنفيذية التي سيوقعها ترامب بدءًا من اليوم الأول لرئاسته، خاصة فيما يتعلق بالتعريفات الجمركية وسياسات الشركات. يمكن لهذه الأوامر أن ترسم اتجاه الأسهم لفترة أطول بكثير من المدى القريب فقط.

ال ستاندرد آند بورز 500 ارتفع فوق مستوى 6000 اللامع بعد فوز ترامب في الانتخابات لكنه محى إلى حد كبير جميع مكاسبه وعاد إلى مستوى ما قبل الانتخابات في الأسابيع القليلة الماضية. ومع استعداد ترامب لدخول البيت الأبيض، يبدو أن المستثمرين يستعدون للعب في السوق بناءً على أجندته مرة أخرى.

أنهت الأسهم أخيرًا الأسبوع الماضي بشكل إيجابي، وهي أول مكاسبها الأسبوعية لهذا العام. للأسبوع، ستاندرد آند بورز 500 متقدم 2.9% و متوسط ​​داو جونز الصناعي وقفز المؤشر 3.7%، وهو أفضل أداء أسبوعي له منذ أسبوع الانتخابات الرئاسية الأمريكية في نوفمبر. ال ناسداك المركب وأضاف 2.5%، وهو أفضل أسبوع له منذ أوائل ديسمبر.

وساهمت البنوك إلى حد كبير في ارتفاع المؤشرات حيث أدت تقارير الأرباح الأفضل من المتوقع من البنوك الكبرى إلى رفع أسهمها. أسهم جولدمان ساكس برزت حوالي 12 ٪ في الأسبوع و جي بي مورجان تشيس وارتفع 8% في نفس الفترة. بشكل عام، ارتفع القطاع المالي بأكثر من 6% الأسبوع الماضي، متفوقًا على مؤشر ستاندرد آند بورز.

قد توفر فترة ولاية ترامب كرئيس زخمًا أكبر لأسهم البنوك. يعد ارتفاع ثقة الأعمال والمستهلكين، وتوسيع نطاق التخفيضات الضريبية وتحرير الصناعة المالية من المحركات المحتملة للقطاع، وفقًا لكريس سينيك، كبير استراتيجيي الاستثمار في شركة وولف للأبحاث.

وكتب سينيك في مذكرة يوم الجمعة: “ما زلنا نرى القطاع المالي أكبر فائز قطاعي في ظل إدارة ترامب”.

ومع ذلك، وبصرف النظر عن توقع جلوس ترامب في المكتب البيضاوي، فإن قراءات التضخم الصامتة المتتالية لشهر ديسمبر عززت أيضًا الروح الحيوانية في الأسواق: أنهت جميع قطاعات السوق الأسبوع في المنطقة الخضراء.

ساعدت البيانات الاقتصادية التي جاءت أفضل من المتوقع في “إحياء السرد المعتدل للأسهم، ومن المحتمل أن تؤدي إلى بعض إعادة المخاطرة”. باركليز كتب الاستراتيجي إيمانويل كاو في مذكرة يوم الجمعة.

عادة، أي تغيير ينطوي على مخاطر متزايدة. وهذا صحيح بالنسبة لترامب 2.0، ولكن كما يشير الرقم “2”، فإن التغيير الذي شهدناه من قبل قد يخفف قليلاً من حالة عدم اليقين هذه.

– ساهم أليكس هارينج وهاكيونج كيم وسارة مين من سي إن بي سي في إعداد هذا التقرير.